Pentru mulți dintre noi, procesul de dezvoltare anuală a bugetului operațional și de capital este văzut cu frică și confuzie. Dar ele sunt într-adevăr simple planuri: unul pentru viitorul imediat și unul pentru termen lung. În timp ce bugetul de funcționare pe termen scurt poate afecta cât de mult putem vin și puteți lua masa la un client, planul de capital poate determina dacă ne putem atinge obiectivele de carieră pe termen lung.
Definiție
Un buget detaliază un plan financiar. Companiile descompun planul în două tipuri: un plan de operare și un plan de capital. Bugetul de funcționare se concentrează pe funcționarea zilnică a companiei și acoperă de obicei o perioadă de un an. Pe parcursul anului, managerii revizuiesc continuu planul și măsoară orice deviere de la veniturile și cheltuielile preconizate, deoarece schimbările vor afecta profitul operațional anual. Bugeturile de capital se concentrează asupra strategiei de investiții interne și sunt de obicei pe termen lung, deși pot fi actualizate anual. Un buget tipic de capital se va extinde pe o perioadă de cinci sau 10 ani.
Buget operational
Managerii dezvoltă un buget de funcționare estimând mai întâi veniturile din vânzări. Tendințele pieței și deciziile de stabilire a prețurilor facilitează această prognoză temperată de capacitatea companiei de a livra produsul sau serviciul. În timp ce o industrie în creștere poate cere un produs aproape nelimitat, capacitățile instalațiilor pot limita producția. Bugetele de cheltuieli urmează și acoperă costuri cum ar fi forța de muncă, materiile prime, utilitățile, cheltuielile generale, vânzările, marketingul și cercetarea și dezvoltarea. Bugetele sunt adesea bazate pe zero, ceea ce înseamnă că estimările costurilor se bazează pe previziuni detaliate pe tip de cheltuială, mai degrabă decât pe estimarea costurilor bazate pe istorie. Bugetele de funcționare sunt elaborate pe lună și pot diferi în mod semnificativ în funcție de calendarul cheltuielilor, cum ar fi achiziția de materii prime. Bugetele de funcționare sunt monitorizate cel puțin lunar, cu variante detaliate analizate.
Buget capital
Bugetele de capital sunt dezvoltate pentru două motive principale: extinderea și înlocuirea. Companiile de succes își evaluează continuu condițiile de piață și analizează oportunitățile. Acestea pot decide să se extindă prin introducerea altor zone geografice sau pot adăuga produse noi la oferta lor. Ambele decizii de extindere necesită adăugarea de instalații și echipamente. De asemenea, instalațiile devin uzate, iar echipamentele trebuie eventual înlocuite sau actualizate. Planul financiar dezvoltat pentru a satisface aceste două nevoi se numește un buget de capital. Este o investiție în viitor.
consideraţii
În timp ce bugetele de funcționare determină viabilitatea pe termen scurt, bugetele de capital privesc spre viitor. Majoritatea bugetelor de capital sunt determinate de directorii de top și fiecare investiție este analizată cu atenție. Managerii examinează fiecare propunere de investiție, care poate implica o decizie de a împrumuta bani care nu vor avea un profit imediat. Metodele valorii nete actuale determină dacă o investiție făcută în dolari curent va plăti cu profituri viitoare. Un exemplu este o companie aeriană care face o investiție într-o aeronavă de milioane de dolari. Analiza va prevedea dacă costul aeronavei este justificat pe baza capacității sale viitoare de a genera venituri și de a spori profitabilitatea companiei.
