Companiile cumpără sau vând adesea bunuri și servicii pe credit, permițându-le să amâne plățile în numerar și să le corespundă intrărilor și ieșirilor de numerar. Unele companii oferă reduceri de numerar clienților care plătesc timpuriu facturile. De exemplu, dacă un furnizor specifică "2/10, net 30" într-o factură de vânzare, clientul obține o reducere de 2% dacă plătește factura în termen de 10 zile, ceea ce reprezintă perioada de discount; în caz contrar, soldul se datorează în 30 de zile, ceea ce reprezintă perioada de creditare. Rata anuală efectivă este costul implicit anual al renunțării la reducere. Este un factor al ratei de actualizare și al diferenței dintre perioada de credit și perioada de discount.
Obțineți termenii de creditare, care sunt de obicei pe factură. De exemplu, dacă termenul de reducere este "1/10, net 45", clientul primește o reducere de 1% dacă plătește în perioada de reducere de 10 zile; în caz contrar, soldul este datorat în perioada de creditare de 45 de zile.
Calculați costul implicit pentru neplata în perioada de discount și renunțați la reducerea de numerar. Împărțiți procentajul de reducere a numerarului cu (100 la sută minus procentul de reducere în numerar) și exprimați rezultatul ca procent. Continuând cu exemplul, costul, exprimat în procente, este egal cu 100 înmulțit cu (1 la sută împărțit la (100 la sută minus 1 la sută)), sau 1,01 la sută.
Calculați rata anuală efectivă. Împărțiți 365 cu diferența dintre perioadele de credit și cea de reducere, apoi multiplicați rezultatul respectiv cu costul implicit. Pentru a încheia exemplul, rata efectivă anuală este egală cu 1,01% înmulțită cu (365 împărțită la (45 minus 10)) sau aproximativ 10,5%.
