Investitorii se bazează pe informațiile din situațiile financiare pentru a selecta investițiile în acțiuni. Pentru ca aceste informații să fie fiabile, societățile emitente trebuie să dispună de un control intern adecvat. Din cauza pierderilor mari din partea investitorilor din fraudă, legile impun o evaluare mai puternică a controlului intern. Sarbanes-Oxley este una dintre aceste legi. Implementată în pași, aceasta vizează sporirea încrederii investitorilor în ceea ce privește eficiența controlului intern referitor la rapoartele financiare.
îndrumare
Comitetul organizațiilor sponsorice este o organizație voluntară care oferă îndrumări de control intern. Comitetul afirmă că investitorii din acțiunile unei societăți ar trebui să fie conștienți de faptul că controlul intern oferă doar o asigurare rezonabilă că informațiile financiare furnizate investitorilor sunt exacte. Asigurarea absolută este aproape imposibil de atins și este, de asemenea, prohibitivă pentru costuri. În timp ce documentele și formele sunt componente esențiale ale controlului intern, comisia subliniază că controlul intern este implementat de oameni la toate nivelurile unei organizații.
Componente cheie
Comitetul organizațiilor sponsorice afirmă că mediul de control este îmbunătățit prin sprijinul puternic al managementului activităților de control intern. Conducerea trebuie să implementeze comunicarea eficientă și schimbul de informații cu privire la activitățile de control intern. Activitățile de control ar trebui să fie proiectate și monitorizate în întreaga organizație. Evaluările riscurilor ar trebui efectuate în mod regulat pentru raportarea situațiilor financiare și riscurile de fraudă.
Stabilirea controalelor
Managementul superior trebuie să stabilească tonul pentru controlul intern. Pe lângă comunicarea importanței controlului intern, conducerea trebuie să asigure stabilirea unor controale interne cum ar fi un cod de etică, reguli de autorizare a cheltuielilor și salvgardarea activelor fizice. Separarea sarcinilor sau asigurarea faptului că o persoană nu este responsabilă de toate aspectele unei funcții cu risc ridicat este de asemenea vitală pentru un control intern eficient. De exemplu, un lucrător care colectează numerar nu ar trebui să fie responsabil pentru înregistrarea depozitelor în numerar. Prețurile acțiunilor pot fi afectate negativ dacă managementul nu reușește să implementeze un control intern eficient.
Opoziţie
Oponenții reglementărilor stricte de control intern exprimă îngrijorarea că reglementările excesive pot împiedica companiile să emită acțiuni tranzacționate public. Acești oponenți susțin că costurile și documentele necesare pentru respectarea reglementărilor sunt prea împovărătoare. Lipsitul sprijin din partea conducerii superioare pentru controlul intern, educația ineficientă a angajaților și schimbările culturale lentă în ceea ce privește controalele interne ar putea face astfel de companii să fie mai puțin eficiente și, prin urmare, să nu fie fiabile pentru investitorii de pe piața de capital.
