Cele mai multe întreprinderi încorporează bugete de numerar în procesul lor general de bugetare. Bugetul pentru bugete revizuiește încasările de numerar anticipate și plățile în numerar pentru perioada bugetară. Managerii utilizează aceste informații pentru a determina dacă societatea are nevoie de o finanțare suplimentară pentru perioada bugetară. Ca toate procesele, bugetele de numerar vin cu mai multe dezavantaje.
Utilizarea estimărilor
Procesul de bugetare se bazează pe estimări ale evenimentelor viitoare. Managerii încearcă să anticipeze activitățile viitoare ale companiei. Bugetul de numerar se bazează pe estimări ale vânzărilor viitoare și ale colecțiilor viitoare primite pe aceste vânzări. Bugetul de numerar se bazează, de asemenea, pe estimări ale cheltuielilor viitoare pe care compania se așteaptă să le suporte. Managerii se bazează mai degrabă pe instinct, decât pe fapte. Estimările limitează eficacitatea bugetului de numerar deoarece cunoștințele factuale nu sunt disponibile.
Lipsa flexibilității
Procesul bugetar implică crearea de numere pentru a intra în buget, publicarea numerelor bugetare și distribuirea acelor rapoarte către management. Odată publicate, aceste numere nu se schimbă. Bugeturile pentru bugete includ informații referitoare la nevoile de finanțare preconizate ale companiei. Odată ce conducerea revizuiește bugetul de numerar, ei iau decizii pe baza nevoilor de finanțare preconizate. Dacă nevoile reale de finanțare sunt mai mici decât bugetul, conducerea sa angajat deja la finanțarea pentru perioada bugetară. Dacă nevoile reale de finanțare sunt mai mult decât bugetul, conducerea nu sa angajat să finanțeze suficient și va suferi un deficit de numerar. Conducerea va trebui să împrumute bani la rate ale dobânzii mai mari decât cele planificate pentru a-și satisface nevoile de numerar.
Manipulare
Managerii cu motive ulterioare manipulează numerele bugetare pentru a reflecta bine pe ei înșiși. Un manager care ia decizii care afectează bugetul de numerar poate să-și subestimeze cheltuielile pentru perioada bugetară. Acest raport rambursează în numerar bugetul prea mic. Managerul primește o laudă pentru lucrul pe buget. Cu toate acestea, atunci când apar cheltuielile reale și nu corespund numerelor bugetare, plățile în numerar vor suferi o variație. În acest timp, managerul se află într-o poziție diferită și nu poate simți repercusiunile acțiunilor sale.
Lipsa factorilor nefinanciari
Atunci când se utilizează un buget de numerar pentru a analiza nevoile de finanțare și opțiunile de finanțare, factorii nefinanciari sunt omisi. Un proprietar de afaceri poate alege să împrumute fonduri de la una din cele două bănci. O bancă poate oferi o rată a dobânzii mai mică, care poate fi cuantificată și raportată la bugetul de numerar. Cealaltă bancă poate oferi servicii pentru clienți mai bune și poate oferi beneficii nefinanciare pentru a le împrumuta. Factorii nefinanciari nu se reflectă în bugetul de numerar.
