Recursul este un concept care se aplică împrumuturilor în lipsă. Dacă un împrumut implică recursul sau o datorie nerecurențială, determină ce modalități sunt disponibile creditorului în încercarea de a colecta partea neplătită a datoriei și ce măsuri poate lua debitorul pentru a-și proteja activul în timpul procesului.
Mod implicit
Un împrumut este în incapacitate de plată atunci când împrumutatul nu reușește să efectueze plăți în intervalul de timp specificat de contractul de împrumut. Deși împrumuturile au aproape întotdeauna o anumită dată de scadență, simpla lipsă a acestei date nu duce automat la implicit. Dacă un contract precizează că trebuie să efectuați o plată lunară în data de 10 a fiecărei luni, de exemplu, un cec care ajunge la birourile împrumutătorului pe data de 12 poate duce pur și simplu la o taxă de întârziere, fără a fi considerat un "eveniment de neplată". "Plata trebuie, de obicei, să fie întârziată în mod substanțial pentru împrumutătorul să concluzioneze că împrumutatul a dat faliment. În cazul în care contractul încheiat între împrumutător și debitor nu are o clauză specifică care să indice ceea ce constituie neîndeplinirea obligațiilor, decizia se pune pe instanțele judecătorești, care vor lua în considerare precedentul juridic, precum și specificul cazului.
Colateral
"Garanție" se referă la orice active gajate drept garanție pentru a împrumuta fonduri. În cazul unui împrumut ipotecar, casa ta este garanția. În timp ce aveți dreptul să trăiți în ea, nu puteți vinde casa fără acordul creditorului. Companiile mari pot garanta fabrici, echipamente grele sau clădiri de birouri ca garanții la împrumuturi de la bănci. Astfel de împrumuturi sunt cunoscute sub denumirea de "împrumuturi garantate", deoarece creditorul poate confisca și vinde garanția în cazul în care împrumutatul este implicit.
Datorie de recurs
Un creditor prudent va evalua cu atenție valoarea garanției pentru a se asigura că merită cel puțin la fel de mult ca împrumutul. Când împrumutați bani pentru a cumpăra o casă, de exemplu, valoarea casei trebuie să depășească, de obicei, valoarea împrumutului. Valoarea garanției poate scădea, totuși, așa cum sa întâmplat în majoritatea Statelor Unite în timpul crizei imobiliare din 2008. În astfel de cazuri, vânzarea activului poate să nu acopere soldul neachitat al împrumutului (mai ales dacă neîndeplinirea obligațiilor survine la scurt timp după ce împrumutatul a scos împrumutul, când majoritatea datoriilor nu este încă plătită). În cazul unei datorii de recurs, creditorul poate da în judecată debitorul pentru partea neplătită a datoriei după ce a vândut garanția. Cu alte cuvinte, banca poate împiedica casa dvs. să colecteze 250.000 de dolari pe care încă îi datorați ipotecii, să o vinzi celui mai mare ofertant pentru 230.000 de dolari și apoi să vă dau în judecată pentru restul de 20.000 de dolari. În cazul unei datorii de recurs, creditorul poate da în judecată debitorul pentru partea neplătită a datoriei după ce garanția a fost vândută. În termeni mai practici, banca vă poate împiedica să colectați suma de 250.000 de dolari pe care încă o datorați pentru ipotecă, să o vinzi celui mai mare ofertant pentru 230.000 de dolari și să vă dați în judecată pentru restul de 20.000 de dolari.
Datorii nerecurente
Dacă o datorie este de tip nonrecourse, creditorul poate confisca și vinde numai bunurile subiacente sau garanția. Chiar dacă această vânzare nu acoperă întregul sold neplătit al împrumutului, creditorul nu poate da în judecată debitorul pentru partea neplătită. Indiferent dacă împrumuturile ipotecare sunt recurs sau nonrecourse depinde de legile de stat, ca numeroase state fac ilegal pentru creditele ipotecare să includă recurs datoriei. În alte tipuri de datorii, cum ar fi creditele pentru afaceri, contractul semnat între părți determină dacă împrumutul este recurs sau nu este recurs.
