Bilanțul este în general considerat ca fiind situația poziției financiare a unei societăți. Investitorii, creditorii și liderii companiilor îl consideră deseori drept cea mai bună reprezentare a sănătății financiare globale și a stabilității unei companii. Investitorii o folosesc pentru a determina cât de stabilă este o companie pentru investiții, în timp ce creditorii doresc să știe cât de sigur este emiterea de noi împrumuturi către companie.
Bilanțul de bază
Bilanțul urmează formularul contabil standard: activele pasive egale plus capitalurile proprii. Acesta prezintă toate activele curente și pe termen lung ale companiei, inclusiv numerarul și creanțele, precum și toate datoriile pe termen scurt și lung ale societății. Diferența dintre cele două se numește capital propriu, care reprezintă capitalul curent pe care compania îl are, care aparține în mod tehnic acționarilor sau proprietarilor săi. Bilanțul, situația veniturilor, situația fluxurilor de trezorerie și situația capitalurilor proprii sunt cele patru situații critice de raportare financiară utilizate de societățile cu profit.
Considerații generale privind creditorii
Creditorii au, în general, trei preocupări atunci când evaluează cererea unei societăți de fonduri suplimentare de împrumut. Ei doresc să știe cât de sigur este să împrumute banii companiei, cât de mulți bani să împrumute și ce ratele dobânzilor și termenii ar trebui să se aplice. Creditorii evaluează totalitatea bilanțului, adesea în raport cu alte situații financiare, în rezolvarea acestor probleme. În cele din urmă, dacă se acordă un împrumut, suma, ratele și termenii sunt determinate în funcție de nivelul de risc prezentat.
Considerațiile privind activele
Privind asupra părții active a bilanțului, creditorul dorește să vadă o puternică bază de numerar și un cont curent, ceea ce susține capacitatea companiei de a-și îndeplini obligațiile de rambursare pe termen scurt. Pe termen lung, creditorul este, de asemenea, interesat de cifra de afaceri a activelor, cât de lichide sunt activele companiei și de faptul că poate genera în mod eficient numerar. Creditorii pot compara soldurile conturilor de creanțe și de numerar de la o perioadă la alta pentru a determina dacă o companie are o cifră de afaceri ridicată a conturilor de încasat.
Aspecte privind responsabilitatea
Creditorii analizează datoriile pe termen scurt și lung în raport cu alte surse de fonduri și în comparație cu activele. Dacă o societate este deja puternic îndatorată de datorii, nu ar părea capabilă să preia datorii suplimentare. O altă comparație importantă este reprezentată de soldurile de numerar la datoriile pe termen scurt. Dacă banii nu pot ține pasul cu datoriile pe termen scurt, compania se află într-o poziție periculoasă. Două rate de îndatorare simple sunt adesea folosite pentru a evalua poziția datoriei companiei. Rata datoriei este datoria totală împărțită la totalul activelor. Datoria-capitaluri proprii este capitalul total împărțit al datoriilor. Ambele oferă o privire rapidă și concisă asupra perspectivelor companiei de a plăti un nou împrumut.
