Acceptarea unui bancher este un instrument financiar care apare cel mai frecvent în tranzacțiile comerciale internaționale. Acesta oferă o punte între un importator și un exportator atunci când nu au o relație stabilă. Acceptarea unui bancher poate fi utilizată de un importator pentru a-și finanța achizițiile sau poate fi creată printr-o tranzacție de acreditiv.
Ce este acceptarea bancherului?
Acceptarea unui bancher este o obligație obligatorie din punct de vedere juridic de către banca acceptantă de a plăti suma specificată la data scadentă a termenului. Poate avea date scadente cuprinse intre 30 si 180 de zile. Acceptarea de către un bancher este un instrument de datorie pe termen scurt care ajută la facilitarea tranzacțiilor comerciale între două părți atunci când acestea nu au o relație de credit stabilită.
Cum poate un importator să accepte acceptarea unui bancher?
Un importator poate folosi acceptarea unui bancher pentru a-și finanța achiziția de bunuri de la furnizori străini. După negocierea prețurilor cu exportatorul străin, importatorul din S.U.A. creează un proiect de timp și îl prezintă băncii sale. Banca acceptă proiectul, o reduce și acordă importatorului bani pe care îl folosește pentru a-și plăti furnizorul extern.
În ziua sau înainte de data scadenței proiectului aprobat, importatorul trebuie să plătească băncii valoarea nominală a acceptării.
Cum functioneaza o acreditiv?
Să presupunem că un importator din Statele Unite dorește să cumpere unelte de la un exportator din Germania. Cu toate acestea, exportatorul nu are o relație cu importatorul, iar importatorul dorește plata pentru mărfurile sale înainte de a-și părăsi țara. Soluția este ca societatea din S.U.A. să solicite băncii să emită o scrisoare de credit în favoarea exportatorului german.
Acreditivul va preciza că compania germană își va primi fondurile la prezentarea unei facturi și a documentelor de expediere cu un proiect de plată prealabilă. Banca va examina documentele și, dacă totul este în ordine, va accepta proiectul de timp și va fi de acord să plătească o anumită sumă exportatorului la data scadentă a proiectului.
Atunci când exportatorul german primește proiectul de timp acceptat de la bancă, acesta poate fie să dețină proiectul până la scadență, fie să reducă proiectul și să-și primească fondurile imediat, minus taxele bancare.
Care este rata de acceptare a băncilor și gradul de comercializare?
Deoarece acceptările bancherilor reprezintă obligația necondiționată a unei bănci de a plăti la scadență, investitorii le consideră investiții foarte sigure și există o piață secundară activă. Acceptarea băncilor tranzacționează ca instrumente la purtător la o reducere din valoarea nominală.
De exemplu, dacă un proiect acceptat are o valoare nominală de 100.000 de dolari, titularul va putea vinde proiectul pentru o sumă mai mică, adică 97.500 de dolari, pe piața secundară. Suma de reducere fluctuează cu ratele dobânzii curente. Rata dobânzii pentru acceptarea băncilor este, de obicei, la o rată redusă față de ratele curente pentru facturile americane ale Trezoreriei.
Acceptările băncilor au finanțat comerțul exterior începând cu secolul al XII-lea. Acestea au apărut în Statele Unite atunci când BER a fost creată în 1913. Datorită obligației obligatorii a unei bănci, acceptările bancherilor sunt considerate instrumente financiare foarte sigure.
